Selector de mazás Mensaxe comercial: O investimento experimentou un gran auxe nos últimos anos. Os fondos de investimento, casas de corretaje e plataformas de investimento rexistraron un aumento récord en practicamente todos os indicadores. Pero agora vén a limpeza. Moito diñeiro quente entrou e saíu do mercado nos últimos meses difíciles, e moitas veces cunha perda significativa. Despois hai investidores a longo prazo que teñen un horizonte de varios anos e se entraron no mercado recentemente, probablemente tamén se enfronten a algunha perda continua. No seguinte texto, analizaremos como pode reducir facilmente a súa perda continua ata un 20 % ou aumentar os seus beneficios potenciais continuos ata un 20 %.
Aínda significativo a maior parte do capital invístese a través de fondos mutuos tradicionais. Os seguintes puntos son característicos destes fondos tradicionais:
- A xestión dos investimentos corre a cargo dun xestor de carteira profesional (ou grupo), o investidor non ten que estar activo de ningún xeito.
- Os xestores de fondos adoitan ser máis cautelosos e, sobre todo, non queren perder moito máis que a media do mercado.
- Segundo todas as estatísticas dispoñibles a gran maioría dos fondos xestionados activamente non conseguen maior rendemento, que a media do mercado.
- Para este xestión de fondos adoita cargarse no intervalo do 1% ao 2,5%, de media 1,5% do capital por ano, incluídos os anos de perda, é dicir, a perda do mercado afonda por iso.
Detémonos no último punto, que en realidade define o custo do propio investimento. Se a longo prazo o rendemento medio das accións está entre o 6 e o 9% e o valor do seu investimento redúcese nun 1,5% cada ano, entón a táboa seguinte mostra que a longo prazo estas son realmente grandes diferenzas.
Fonte: cálculos propios
O efecto do xuro composto, que en realidade reinviste os beneficios acadados, significa que calquera aumento dos custos se prescribe de forma espectacular no valor final do investimento. O escenario A simula rendementos medios durante 20 anos sen ningunha taxa. O escenario B, pola súa banda, simula rendementos cunha comisión media do 1,5%. Aquí vemos a diferenza co escenario anterior de 280 nun horizonte de 000 anos. Neste punto, tamén convén lembrar de novo que a inmensa maioría dos fondos xestionados activamente non conseguen rendementos superiores á media do mercado (normalmente conseguen rendementos significativamente inferiores). Finalmente, o escenario C mostra un fondo pasivo de baixo custo cunha comisión do 20% anual, que segue case á perfección o desenvolvemento da bolsa representado por algún índice bursátil. Estes fondos de baixo custo chámanse ETF - Exchange Traded Funds.
por Fondos ETF caracterízase por:
- Non son xestionados activamente, só como regra copian o índice de accións dado, ou outro grupo definido de valores de capital.
- Custos de xestión de fondos extremadamente baixos – xeralmente ata o 0,2%, pero algúns ata o 0,07%.
- A revalorización do valor dos fondos (e, polo tanto, do seu investimento) ten lugar cada vez que o ETF se negocia en bolsa.
- Require un enfoque proactivo polo investidor
E aquí detémonos de novo no último punto. A diferenza dos investimentos clásicos ou dos fondos mutuos, nos que realmente non tes que preocuparte polos teus investimentos, no caso dos ETF, debes familiarizarte con polo menos os conceptos básicos importantes de como funcionan os ETF. Ao mesmo tempo, se planea investir regularmente con depósitos mensuais ou, polo menos, trimestrais, sempre debe comprar activamente o ETF dado. En aplicacións de investimento modernas do tipo xStation ou xStation móbil todo o proceso leva uns minutos como máximo, pero para os usuarios máis expertos pode levar unhas decenas de segundos. Entón cada investidor ten que responder por si mesmo ata que punto quere cumprir o dito tradicional "Sen esforzo non hai recompensa” e, así, canto retorno está disposto a entregar a un fondo de investimento para o que pode xestionar en gran parte estes días. Como vimos nos escenarios anteriores, este a diferenza entre un fondo tradicional e un ETF pode ser de centos de miles de coroas, se miramos a un longo horizonte de investimento.
Un cálculo final para reflexionar:
Fonte: cálculos propios
A táboa anterior mostra o que se pode esperar en 20 anos Os ingresos adicionais no caso dos ETF de baixo custo tamén ascenden a case 240 CZK. Non obstante, estes ingresos adicionais requiren unha compra activa do ETF na súa conta de investimento cada mes. A última fila da táboa mostra canto máis gañará cada mes se compras activamente un ETF facendo un seguimento do rendemento medio do mercado de accións de forma consistente cada mes durante 20 anos. Noutras palabras, se dedicas un minuto do teu tempo cada mes a introducir unha compra de ETF na túa plataforma de investimento, a longo prazo 1 CZK adicionais por un minuto do teu tempo e coidado con todos os meses. Entón, en 20 anos, case 240 CZK. Se, pola contra, transfire os seus investimentos a fondos tradicionais, cede este beneficio adicional aos xestores dos fondos e aforraches un minuto de traballo cada mes.
- Máis información sobre como funcionan os ETF Descarga gratis - O ETF máis popular de XTB
Discusión do artigo
A discusión non está aberta para este artigo.
